아는 것이 힘이다 (234) 썸네일형 리스트형 존 벤더, 코스타리카 열대우림 보호 (시장의 마법사들) 월스트리트에서 나오는 모든 추천은 대형 고객이나 그들 자신의 포지션을 청산하기 위한 것이라는 냉소적인 태도로 본다면 돈을 벌 수 있을 겁니다. 제 친구 한 사람도 이런 전략으로 돈을 벌었죠. 제 경우 가격의 확률분포를 추정 중인 주식에 대해 월스트리트에서 수많은 매수 의견이 쏟아지면 확률분포가 극도로 달라집니다. 주가가 급락할 확률이 더 커지는 것이죠. 코스타리카 열대우림 보호 벤더는 시장에서 번 수익을 이용해 5,000에이커가 넘는 땅의 소유권을 확보하고 보호구역을 조성해왔다. 벤더는 보호구역 안 동물들의 숫자가 벌써부터 뚜렷한 회복 기미를 보인다는 데 전율을 느끼고 있다. 그는 밀렵꾼들이 저희 땅은 순찰을 돌고 있고 80킬로미터 밖에는 순찰이 없는 땅이 있으니 다들 그곳으로 갑니다 라고 말한다. 그래.. 마이클 마스터스 (시장의 마법사들) (촉매 매일 찾기 1일차)시장을 변화시킬 촉매를 찾아라 촉매란 해당 기업에 대한 시장의 인식을 변화시켜 주가를 움직일 잠재력이 있는 사건이다. 촉매는 대부분 반복되는 사건이다. 실적은 한 해에 네 차례 발표된다. 유통업체의 동일점포 매출은 매달 발표된다. 항공사의 탑승률도 매달 발표된다. 긍정적인 깜짝실적을 발표한 기업의 주식들은 시장 대비 초과 상승하는 경향이 있지만, 그 폭은 상대적으로 제한적이거나 주가에 이미 반영되어 고점 부근일 수 있다. 깜짝실적이 주가에 반영되었는지 여부는 실적 발표 전 주가 추이로 알 수 있다. 예를 들어 어떤 주식이 실적 발표 일주일 전 횡보장에서 10포인트 상승했고, 발표된 실적은 예상치를 약간 웃돈다면 그것은 학문적 정의로는 깜짝실적이지만, 주가에는 이미 반영되었다고 볼.. 마이클 스타인하트 (시장의 마법사들) 나는 어떤 손절 규칙이나 수익 목표를 설정하는 규칙 따위를 갖고 있지 않습니다. 그런 식으로 사고하지 않죠. 스타인하트 씨의 매매원칙 중 하나는 자신의 기본적 분석이 옳다고 믿는 한 포지션을 유지하는 것이군요. 기업 경영자가 자사주 매입을 옳은 결정으로 여기는 한 주식 가격은 비정상적이게도 상승 쪽으로 치우칠 것이다. 사람들에게는 오류를 범하면 같은 오류를 다시 범하지 않게 하는 어떤 잠재의식적인 현상이 있어요. 내가 매매하는 방식, 그러니까 장기 투자, 단기 매매, 개별 주식 선택, 타이밍, 업종 분석 등은 나로 하여금 너무나 많은 결정을 하게 하고 오류를 범하게 하죠. 이렇게 많은 결정과 오류를 범하는 것에 이점이 있다면 그것은 이로 인해 나는 내가 투자자로서 살아온 세월에 비해 훨씬 더 현명해.. 래리 하이트 (시장의 마법사들) 이 사업이 멋진 이유는 내일 무슨 일이 일어날지는 알 수 없어도 긴 시간이 지난 후에는 어떻게 되리라는 것을 알 수 있다는 사실 때문이죠. 민트 투자신탁에서 사람들이 지키는 첫째 규칙은 어떤 매매에서도 전체 자산의 1퍼센트 이상을 위험에 노출하지 말라는 것이에요. 위험을 관리하지 않으면 결국은 시장에서 퇴출되게 돼 있어요. 적색 신호등이 켜지면 모든 보유 포지션들을 정리하고 어떤 새로운 포지션도 취하지 않죠. 1퍼센트 손절 규칙의 논리는 잘 이해했습니다. 그러나 질문이 하나 있는데, 시스템에서 반대 방향으로 매매신호가 나오지 않은 상황에서 손절로 포지션이 정리됐고, 그 후 시장이 다시 정리된 포지션의 방향으로 되돌아섰을 때, 원래 포지션으로 어떻게 복귀하나요? 신 고점을 찍으면 복귀하죠. 시장이.. 에드 세이코타 2 (시장의 마법사들, 누구나 시장에서 자기가 원하는 것을 얻는다) 추세추종은 차트를 이용하는 방법 중 하나라고 생각해요. 차트를 이용하는 것은 서핑과 조금 비슷하거든요. 좋은 파도를 포착하기 위해서 조류와 공진에 관계된 물리학이나 유체역학 등을 알 필요는 없잖아요. 언제 좋은 파도가 일어나는지 느낄 줄 알고, 정확한 시점에 행동을 취하는 추진력이 있으면 되는 것이죠. 그런데 세이코타 씨의 책상 위에는 가격 스크린이 없군요.가격 스크린을 책상 위에 두는 것은 슬롯머신을 책상 위에 두는 것과 같아요. 하루 종일 구멍에 돈을 집어넣는 것이죠. 나는 가격 데이터를 매일 장이 마감되면 확인하고 있어요. 이익을 늘리는 좋은 방법 중 하나로 목표를 세우고 이를 형상화 하는 게 있어요. 그렇게 해서 이익을 얻는다는 목표를 의식 세계뿐만 아니라 잠재의식 세계에도 각인시키는 것이죠... 스티브 르카르뷰 (시장의 마법사들 발췌문) 시장에서 성공하는 데 중요한 요소는 언제 게임에서 빠질지 아는 것입니다. 전략을 적용하지 않을 때를 아는 것도 전략의 일부일 수 있습니다. 출범한 지 2년 반이 지난 퀀텍펀드는 약세장 시기와 거의 일치하는 펀드 수명의 상당 기간을 현금 또는 거의 현금에 가까운 상태로 보냈습니다. (마이너비니)시스템에 경험을 결합한다. 저는 시장을 예측해 최적의 시기를 노려 매매하는 마켓타이머가 아닙니다. 저는 시장에 반응하는 마켓리액터라고 생각합니다. 어느 특정일에 어떤 업종의 변동성과 수익률이 모두 평균 이상일 경우 그것은 해당 업종에 투자하는 펀드를 매수하라는 신호입니다. 그의 표현을 빌면 '녹색 불'이죠. 그런 다음 자신이 정한 매도 조건, 즉 '매수 신호가 나오고 지나간 일 수'나 다른 청산요건들이 충족될 때.. 에드 세이코타 (시장의 마법사들) 내게 중요한 것을 순서대로 말하라고 하면, 장기 추세, 현재의 차트패턴, 매매 타이밍 이 세 가지 세이코타 씨께서 생각하는 훌륭한 매매 요소가 있다면 말씀해 주시겠습니까? 훌륭한 매매의 요소는 1번도 손절, 2번도 손절, 3번도 손절이에요. 이 세 가지 규칙을 따르면 기회는 반드시 오게 돼 있죠. 연속해서 잃을 때는 어떻게 하시나요? 매매횟수를 줄여요. 어려운 시기가 지나갈 때까지 자제심을 갖고 기다리는 것이죠. 연속적으로 잃는 기간 중에 무리해서 매매를 시도하다가는 감정적으로 황폐화 될 수 있어요. 세이코타 씨와 같은 성공을 거둔 트레이더는 극히 드물다고 생각되는데, 무엇이 자신을 다른 사람들과 다르게 만들었다고 생각하시나요? 내 성공은 시장에 대한 나의 애정 덕분이라고 생각해요. 나는 재미 삼아 .. 게리 빌펠트 (시장의 마법사들) 매매를 잘 하려면 어떤 요건이 필요할까요? 이익이 나는 포지션은 최대한 유지하고, 손실이 나는 포지션은 빠르게 털어 버릴 수 있는 방안을 마련해 두는 것이 가장 중요합니다. 장기간의 추세를 십분 이용하려면 포지션을 자르지 않고 유지할 수 있어야 하는데, 그것이 가능하도록 어떤 조치를 취하나요? 다시 말해 설익은 이익을 챙기고 싶은 유혹을 어떻게 뿌리치시나요? 극기와 인내심을 얻는 최선의 방법은 매매를 시작하기 전에 그 매매에 관해 철저하게 처음부터 끝까지 고찰해보는 것이에요. 여러 가지 돌발 상황에 대처할 전략적 계획을 수립해 놔야만 한다는 말입니다. 그렇게 하면 뉴스가 시장에 충격을 가해 가격이 급락하거나 급등하더라도 이에 휘둘리지 않을 수 있어요. 또한 스스로 조사하고 연구하여 도출한 장기적 목표 .. 주식시장의 마법사들 (자신의 성격에 맞는 한 가지 방식을 완벽히 익히는 데 주력) 부채가 있는 회사는 절대 사지 않으시나요?절대로 아니라고는 못 합니다. 하지만 부채가 있는회사를 사는 경우는 전체의 10퍼센트도 안 되고, 이 경우도 회사들의 부채는 자본의 30퍼센트 미만입니다. 저는 평균적으로 50퍼센트 정도의 매매에서 이익을 냈을 뿐입니다. 중개인의 조언을 따랐다가 돈을 전부 날린 뒤 어떻게 해서 자신만의 성공적인 방법론을 개발하게 되셨나요? 시장과 성공한 개인에 관해 구할 수 있는 책은 모두 읽었습니다. 제가 읽은 수백 권의 책 가운데 중요한 영향을 미친 것은 10권도 안 될 겁니다. 하지만 나쁜 책은 없습니다. 단 한 문장만 얻는다고 해도 그 책은 가치가 있죠. 문장 하나가 인생을 바꿀 수도 있습니다. 포지션에 진입할 적정 시점을 기다릴 때뿐만 아니라, 이기는 포지션에서 .. 크리스티안 영상 반복보며 정리 갑자기 생각난 건데 캐노피 그로스 90%정도 수익에 팔면 좋긴했다. 크리스티안은 빅무브 후 조밀한 삼각수렴을 좋아한다. 1시간 차트에서도 삼각수렴이 있는 것. 내부자거래 순위를 매일 10만달러 이상이 있는지 체킹하면 좋을 것 같다. 이전 1 2 3 4 5 ··· 24 다음
